SCBEMBOND

กองทุนมีนโยบายเน้นลงทุนในหน่วยลงทุนของกองทุนรวมต่างประเทศเพียงกองทุนเดียว (Feeder Fund) ได้แก่ กองทุน JPMorgan Funds – Emerging Markets Investment Grade Bond Fund (กองทุนหลัก) ชนิดหน่วยลงทุน (share class) “ C (acc))” ใน class ที่ลงทุนด้วยสกุลเงินดอลล่าร์สหรัฐ (USD) ซึ่งเป็นกองทุนที่จัดตั้งขึ้นภายใต้กฎหมายของประเทศลักเซมเบอร์ก (Luxembourg) และอยู่ภายใต้ UCITS บริหารงานภายใต้ความดูแลของ J.P Morgan Asset Management กองทุนหลักมีนโยบายลงทุนในตราสารหนี้ที่ได้รับการจัดอันดับความน่าเชื่อถือในระดับที่สามารถลงทุนได้ (Investment grade) ในกลุ่มประเทศตลาดเกิดใหม่ โดยกองทุนมี net exposure ในหน่วยลงทุนของกองทุนรวมต่างประเทศดังกล่าวโดยเฉลี่ยในรอบปีบัญชีไม่น้อยกว่าร้อยละ 80 ของมูลค่าทรัพย์สินสุทธิของกองทุน และมีการลงทุนที่ส่งผลให้มี net exposure ที่เกี่ยวข้องกับความเสี่ยงต่างประเทศโดยเฉลี่ยในรอบปีบัญชีไม่น้อยกว่าร้อยละ 80 ของมูลค่าทรัพย์สินสุทธิของกองทุน ในส่วนที่เหลือจากการลงทุนบริษัทจัดการอาจลงทุนในหรือมีไว้ซึ่ง ตราสารแห่งหนี้ ตราสารกึ่งหนี้กึ่งทุน และ/หรือเงินฝาก และ/หรือบัตรเงินฝากทั้งในประเทศและ/หรือต่างประเทศ รวมถึงอาจมีไว้ซึ่งหลักทรัพย์อื่นหรือทรัพย์สินอื่น และ/หรือหาดอกผลโดยวิธีการอื่นอย่างใดอย่างหนึ่งหรือหลายอย่าง ตามที่คณะกรรมการ ก.ล.ต. หรือสำนักงานคณะกรรมการ ก.ล.ต. ประกาศกำหนด หรือเห็นชอบให้กองทุนลงทุนได้ ทั้งนี้ กองทุนหลักอาจพิจารณาลงทุนในสัญญาซื้อขายล่วงหน้า (Derivatives) เพื่อเพิ่มประสิทธิภาพการบริหารการลงทุน (efficient portfolio management (EPM)) ได้ เช่น การทำสัญญาสวอป และ/หรือสัญญาออปชั่น และ/หรือสัญญาฟอร์เวิร์ดที่อ้างอิงกับหลักทรัพย์/ตัวแปรอ้างอิงที่กองทุนลงทุนและกองทุนเปิดไทยพาณิชย์ตราสารหนี้ตลาดเกิดใหม่อาจเข้าทำสัญญาซื้อขายล่วงหน้า (Derivatives) เพื่อเพิ่มประสิทธิภาพการบริหารการลงทุน (efficient portfolio management (EPM)) เพื่อให้สามารถสร้างผลตอบแทนจากการลงทุนได้เพิ่มขึ้น และ/หรือลดค่าใช้จ่ายของกองทุน เช่น ในบางขณะผู้จัดการกองทุนอาจปรับลดสัดส่วนการลงทุนในตราสาร/หลักทรัพย์ (Asset allocation) และเพิ่มการลงทุนในสัญญาชื้อขายล่วงหน้าที่อ้างอิงกับตราสาร/หลักทรัพย์นั้น เพื่อเป็นการลดต้นทุนหรือค่าใช้จ่ายในการลงทุนของกองทุน ซึ่งรวมถึงการป้องกันความเสี่ยง (Hedging) จากการลงทุน เช่น การทำสัญญาสวอปและ/หรือสัญญาฟอร์เวิร์ดที่อ้างอิงกับอัตราแลกเปลี่ยน/ด้านราคาตราสาร/อัตราดอกเบี้ย ตามที่สำนักงานคณะกรรมการ ก.ล.ต. ประกาศกำหนดหรือให้ความเห็นชอบ รวมทั้งอาจทำธุรกรรมการให้ยืมหลักทรัพย์ หรือธุรกรรมการซื้อโดยมีสัญญาขายคืน (Reverse Repo) โดยเป็นไปตามหลักเกณฑ์ที่สำนักงานคณะกรรมการ ก.ล.ต. กำหนด กองทุนอาจลงทุนหรือมีไว้ในสัญญาซื้อขายล่วงหน้า (Derivatives) เพื่อป้องกันความเสี่ยงจากอัตราแลกเปลี่ยน (Hedging) ตามความเหมาะสมสำหรับสภาวการณ์ในแต่ละขณะ ซึ่งขึ้นอยู่กับดุลยพินิจของผู้จัดการกองทุน โดยผู้จัดการกองทุนจะพิจารณาจากปัจจัยที่เกี่ยวข้อง เช่น ปัจจัยทางเศรษฐกิจ การเงิน การคลัง เป็นต้น เพื่อคาดการณ์ทิศทางอัตราแลกเปลี่ยน นอกจากนี้ ในส่วนของการลงทุนในประเทศ กองทุนจะไม่ลงทุนหรือมีไว้ซึ่งตราสารที่มีลักษณะของสัญญาซื้อขายล่วงหน้าแฝง (Structured Note) และจะไม่ลงทุนในตราสารหนี้ที่มีอันดับความน่าเชื่อถือต่ำกว่าที่สามารถลงทุนได้ (Non-investment grade) และตราสารหนี้ที่ไม่ได้รับการจัดอันดับความน่าเชื่อถือ (Unrated Securities) อนึ่ง กองทุนอาจมีไว้ซึ่งตราสารหนี้ที่มีอันดับความน่าเชื่อถือต่ำกว่าที่สามารถลงทุนได้ (Non-investment grade) เฉพาะกรณีที่ตราสารหนี้นั้นได้รับการจัดอันดับความน่าเชื่อถือที่สามารถลงทุนได้ (Investment grade) ในขณะที่กองทุนลงทุน แต่ต่อมามีการเปลี่ยนแปลงเป็น non – investment grade เท่านั้น ในกรณีสถานการณ์ปกติ กองทุนจะลงทุนในต่างประเทศซึ่งจะส่งผลให้มี net exposure ที่เกี่ยวข้องกับความเสี่ยงต่างประเทศโดยเฉลี่ยในรอบปีบัญชีไม่น้อยกว่าร้อยละ 80 ของมูลค่าทรัพย์สินสุทธิของกองทุนหรือตามอัตราส่วนที่สำนักงานคณะกรรมการ ก.ล.ต. ประกาศกำหนด ทั้งนี้ ในการคำนวณสัดส่วนการลงทุนของกองทุนตามการจัดแบ่งประเภทของกองทุน บริษัทจัดการอาจไม่นับช่วงระยะเวลาดังนี้รวมด้วยก็ได้ โดยต้องคำนึงถึงประโยชน์ของผู้ลงทุนเป็นสำคัญ 1. 30 วันนับแต่วันที่จดทะเบียน 2. 30 วันก่อนครบอายุโครงการหรือก่อนเลิกกองทุนรวม 3. ช่วงระยะเวลาที่ต้องใช้ในการจำหน่ายทรัพย์สินของกองทุนเนื่องจากได้รับคำสั่งขายคืนหรือสับเปลี่ยนหน่วยลงทุน หรือมีการโอนย้ายกองทุนจำนวนมาก หรือเพื่อรอการลงทุน ทั้งนี้ ต้องไม่เกินกว่า 10 วันทำการ อย่างไรก็ดี ในกรณีที่สถานการณ์การลงทุนในต่างประเทศ และ/หรือการลงทุนในกองทุนหลักไม่เหมาะสม เช่น ภาวะตลาดและเศรษฐกิจมีความผันผวน เกิดภัยพิบัติหรือเกิดเหตุการณ์ไม่ปกติต่าง ๆ เป็นต้น และ/หรือในกรณีที่มีการเปลี่ยนแปลงอื่น ๆ ที่กระทบต่อการลงทุน เช่น การเปลี่ยนแปลงในเรื่องของกฎระเบียบต่าง ๆ ที่เกี่ยวข้องกับการลงทุนต่างประเทศ และ/หรือกรณีที่วงเงินลงทุนในต่างประเทศเต็มเป็นการชั่วคราว และ/หรือในช่วงระหว่างรอการอนุมัติการเพิ่ิมวงเงินลงทุนในต่างประเทศ และ/หรือกรณีเกิดเหตุสุดวิสัยหรือมีเหตุผลที่จำเป็นและสมควร ส่งผลให้กองทุนอาจไม่สามารถนำเงินไปลงทุนในต่างประเทศได้ทันที หรืออาจจำเป็นต้องชะลอการลงทุนในต่างประเทศเป็นการชั่วคราว ดังนั้น จึงอาจมีบางขณะที่กองทุนไม่สามารถลงทุนให้เป็นไปตามสัดส่วนการลงทุนที่กำหนดไว้ในโครงการตามข้างต้นได้ ทั้งนี้ บริษัทจัดการจะรายงานการไม่สามารถลงทุนให้เป็นไปตามสัดส่วนการลงทุนที่กำหนดไว้ ในโครงการตามประกาศต่อสำนักงานคณะกรรมการ ก.ล.ต. กองทุนหลักอาจมีการลงทุนในตราสาร SIP เกินกว่าอัตราส่วนการลงทุนที่สำนักงานคณะกรรมการ ก.ล.ต. กำหนด ในกรณีที่กองทุนหลักมีการลงทุนในตราสาร SIP เกินกว่าอัตราส่วนการลงทุนที่สำนักงานคณะกรรมการ ก.ล.ต. กำหนด บริษัทจัดการจะปรับลดสัดส่วนการลงทุนในกองทุนหลัก เพื่อให้อัตราส่วนการลงทุนในตราสารดังกล่าว มีอัตราส่วนไม่เกินกว่าหลักเกณฑ์การลงทุนที่สำนักงานคณะกรรมการ ก.ล.ต. กำหนดดังนี้ 1) บริษัทจัดการจะปรับลดสัดส่วนการลงทุนในกองทุนหลัก ภายใน 15 วันทำการนับแต่วันที่รับทราบข้อมูลการลงทุนในตราสารดังกล่าวเกินกว่าอัตราส่วนการลงทุนที่สำนักงานคณะกรรมการ ก.ล.ต. กำหนด ยกเว้นกรณีที่เกิดจากปัจจัยที่ควบคุมไม่ได้ หรือกรณีจำเป็นและสมควร ที่ทำให้ไม่สามารถดำเนินการได้ภายในระยะเวลาข้างต้น บริษัทจัดการจะดำเนินการให้เสร็จสิ้นโดยไม่ชักช้า 2) หากการดำเนินการปรับสัดส่วนการลงทุนในกองทุนหลัก มีผลทำให้การลงทุนซึ่งส่งผลให้มี net exposure ที่เกี่ยวข้องกับความเสี่ยงต่างประเทศโดยเฉลี่ยในรอบปีบัญชีไม่น้อยกว่าร้อยละ 80 ของมูลค่าทรัพย์สินสุทธิของกองทุน บริษัทจัดการจะดำเนินการพิจารณาคัดเลือกกองทุนต่างประเทศกองทุนใหม่แทนกองทุนเดิม โดยกองทุนต่างประเทศดังกล่าวจะมีนโยบายการลงทุนสอดคล้องกับวัตถุประสงค์ และ/หรือนโยบายการลงทุนของกองทุนเปิดไทยพาณิชย์ตราสารหนี้ตลาดเกิดใหม่ และมีคุณสมบัติตามที่สำนักงานคณะกรรมการ ก.ล.ต. ประกาศกำหนด ทั้งนี้ บริษัทจัดการจะดำเนินการให้เสร็จสิ้นโดยไม่ชักช้า และจะแจ้งให้สำนักงานคณะกรรมการ ก.ล.ต.และผู้ถือหน่วยลงทุนทราบต่อไป 3) หากเกิดกรณีใดๆที่ทำให้บริษัทจัดการไม่สามารถดำเนินการคัดเลือกกองทุนรวมในต่างประเทศกองทุนใหม่แทนกองทุนเดิมได้ บริษัทจัดการขอสงวนสิทธิที่จะดำเนินการเลิกกองทุน โดยจะดำเนินการจำหน่ายหลักทรัพย์หรือทรัพย์สินที่เหลืออยู่ของกองทุน เพื่อคืนเงินตามจำนวนที่รวบรวมได้หลังหักค่าใช้จ่ายและสำรองค่าใช้จ่ายที่เกี่ยวข้องของกองทุน (ถ้ามี) ให้แก่ผู้ถือหน่วยลงทุนตามสัดส่วนจำนวนหน่วยลงทุนที่ถือต่อจำนวนหน่วยลงทุนที่จำหน่ายแล้วทั้งหมด อนึ่ง หากในกรณีที่การลงทุนในกองทุนรวมต่างประเทศหรือ กองทุน JPMorgan Funds – Emerging Markets Investment Grade Bond Fund นั้นไมเหมาะสมอีกต่อไป โดยอาจสืบเนื่องจากการได้รับผลกระทบจากเหตุการณ์ต่าง ๆ ดังกล่าวข้างต้น และ/หรือมีการเปลี่ยนแปลงเงื่อนไขอื่นๆ ของกองทุนหลักนี้ เช่น การเปลี่ยนแปลงนโยบายการลงทุน ลักษณะกองทุน อัตราค่าธรรมเนียม การลงทุนหรือมีไว้ซึ่งทรัพย์สินอื่นใดที่ขัดต่อหลักเกณฑ์ที่สำนักงานคณะกรรมการ ก.ล.ต. กำหนด และ/หรือการเปลี่ยนแปลงอื่นใดที่ส่งผลกระทบหรือความเสียหายต่อกองทุน เป็นต้น กล่าวคือ ในกรณีที่เกิดการเปลี่ยนแปลงซึ่งอาจมีผลต่อกองทุนหลัก (Master fund) และ/หรือบริษัทจัดการอย่างมีนัยสำคัญ บริษัทจัดการขอสงวนสิทธิที่จะพิจารณาเปลี่ยนแปลงกองทุนรวมต่างประเทศหรือกองทุนหลัก (Master Fund) จากกองทุน JPMorgan Funds – Emerging Markets Investment Grade Bond Fund เป็นกองทุนต่างประเทศอื่นได้ ตามดุลยพินิจของบริษัทจัดการ ซึ่งการดำเนินการดังกล่าวจะไม่ขัดกับวัตถุประสงค์และนโยบายการลงทุนของกองทุน หรือขอสงวนสิทธิที่จะยกเลิกกองทุนเปิดไทยพาณิชย์ตราสารหนี้ตลาดเกิดใหม่ได้ โดยถือว่าได้รับความเห็นชอบจากผู้ถือหน่วยแล้ว โดยคำนึงถึงผลประโยชน์ของผู้ถือหน่วยลงทุนเป็นสำคัญ ทั้งนี้ บริษัทจัดการจะแจ้งการเปลี่ยนแปลงและรายละเอียดที่เกี่ยวข้องให้ผู้ถือหน่วยลงทุนทราบล่วงหน้าก่อนดำเนินการเปลี่ยนแปลงหรือก่อนทำการลงทุนดังกล่าวไม่น้อยกว่า 15 วัน ในกรณีที่กองทุนมีการลงทุนในกองทุนปลายทางไม่น้อยกว่าร้อยละ 5 ของมูลค่าทรัพย์สินสุทธิของกองทุนปลายทาง หากปรากฏว่ามูลค่าทรัพย์สินสุทธิของกองทุนปลายทางที่กองทุนรวมไปลงทุนมีมูลค่าทรัพย์สินสุทธิลดลงในลักษณะใดลักษณะหนึ่งดังต่อไปนี้ บริษัทจัดการจะดำเนินการตามหลักเกณฑ์ และวิธีการที่สำนักงานคณะกรรมการ ก.ล.ต. กำหนด โดยกองทุนปลายทางดังกล่าวเป็นกองทุนต่างประเทศที่ไม่มีวัตถุประสงค์การลงทุนในทำนองเดียวกับกองทุนรวมดัชนีหรือกองทุนรวมอีทีเอฟ (1) มูลค่าทรัพย์สินสุทธิ ณ วันใดวันหนึ่งลดลงเกินกว่าสองในสามของมูลค่าทรัพย์สินสุทธิของกองทุนหลัก (2) ยอดรวมของมูลค่าทรัพย์สินสุทธิของกองทุนหลักลดลงในช่วงระยะเวลาห้าวันทำการใดติดต่อกัน คิดเป็นจำนวนเกินกว่าสองในสามของมูลค่าทรัพย์สินสุทธิของกองทุนหลัก ในกรณีที่กองทุนหลักมีมูลค่าทรัพย์สินสุทธิลดลงในลักษณะดังกล่าวบริษัทจัดการจะดำเนินการดังต่อไปนี้ (1) แจ้งเหตุที่กองทุนหลักมีมูลค่าทรัพย์สินลดลง พร้อมแนวทางการดำเนินการโดยคำนึงถึงประโยชน์ที่ดีที่สุดของผู้ถือหน่วยลงทุนโดยรวม ให้สำนักงานและผู้ถือหน่วยลงทุนทราบภายในสามวันทำการนับแต่วันที่ปรากฏเหตุ (2) ดำเนินการตามแนวทางการดำเนินการตาม (1) ให้แล้วเสร็จภายในหกสิบวันนับแต่วันที่ปรากฏเหตุ (3) รายงานผลการดำเนินการให้สำนักงานทราบภายในสามวันทำการนับแต่วันที่ดำเนินการแล้วเสร็จ (4) เปิดเผยข้อมูลเกี่ยวกับการดำเนินการของกองทุนรวมตาม (1) ต่อผู้ที่สนใจจะลงทุนเพื่อให้ผู้ที่สนใจจะลงทุนรับรู้และเข้าใจเกี่ยวกับสถานะของกองทุนรวม ทั้งนี้ บริษัทจัดการกองทุนจะดำเนินการให้บุคลากรที่เกี่ยวข้องเปิดเผยข้อมูลเกี่ยวกับการดำเนินการดังกล่าวด้วย ทั้งนี้ ระยะเวลาในการดำเนินการตามข้อ (2) บริษัทจัดการสามารถขอผ่อนผันต่อสำนักงานคณะกรรมการ ในกรณีที่บริษัทจัดการอยู่ระหว่างการดำเนินการเปลี่ยน/โอนย้าย กองทุนจะยกเว้นไม่นำเรื่องการลงทุนซึ่งจะส่งผลให้มี net exposure ที่เกี่ยวข้องกับความเสี่ยงต่างประเทศโดยเฉลี่ยในรอบปีบัญชีไม่น้อยกว่าร้อยละ 80 ของมูลค่าทรัพย์สินสุทธิของกองทุนมาบังคับใช้ในช่วงดำเนินการคัดเลือกและเตรียมการลงทุน เพื่อเป็นกองทุนหลักแทนกองทุนเดิม ซึ่งจะใช้ระยะเวลาภายใน 30 วันทำการ ทั้งนี้ ในการโอนย้ายหรือสับเปลี่ยนหน่วยลงทุนไปยังกองทุนต่างประเทศอื่นข้างต้น บริษัทจัดการขอสงวนสิทธิในการพิจารณาดำเนินการครั้งเดียวหรือหลายครั้งก็ได้ โดยการทยอยโอนย้ายเงินลงทุนอาจส่งผลให้ช่วงระยะเวลาดังกล่าว กองทุนอาจลงทุนหรือมีไว้ซึ่งหน่วยลงทุนของกองทุนรวมต่างประเทศมากกว่า 1 กองทุน ตามที่ระบุไว้ในโครงการข้างต้น อย่างไรก็ตามหากบริษัทจัดการไม่สามารถลงทุนในกองทุนอื่นใดที่มีนโยบายสอดคล้องกับวัตถุประสงค์ของโครงการ บริษัทจัดการอาจพิจารณาดำเนินการขอมติผู้ถือหน่วยลงทุนเพื่อเปลี่ยนแปลงนโยบายการลงทุน หรือดำเนินการยกเลิกโครงการจัดการกองทุนรวมได้ ข้อมูลทั่วไปของกองทุน JPMorgan Funds Emerging Markets Investment Grade Bond Fund (class C(acc)) (กองทุนหลัก) (แหล่งที่มาของข้อมูล : รายละเอียดของกองทุน JPMorgan Funds Emerging Markets Investment Grade Bond Fund (class C(acc)) ที่จัดตั้งขึ้นตามกฎหมายของประเทศลักเซมเบิร์ก (Luxembourg) ข้อมูล ณ เดือนพฤศจิกายน 2559) ลักษณะทั่วไปของกองทุน นโยบายการลงทุน กองทุนหลักมีนโยบายลงทุนในตราสารหนี้ที่ได้รับการจัดอันดับความน่าเชื่อถือในระดับที่สามารถลงทุนได้ (Investment grade) ในกลุ่มประเทศตลาดเกิดใหม่ วันเริ่มจัดตั้งกองทุน 29 พฤศจิกายน 2553 ประเทศที่กองทุนจดทะเบียน ลักเซมเบอร์ก (Luxembourg) สกุลเงิน ดอลลาร์สหรัฐอเมริกา (US$) Bloomberg Code JPEIGBU LX ISIN Code LU0562246453 ตัวชี้วัดผลการดำเนินงานของกองทุน (Benchmark) 50% J.P. Morgan Emerging Markets Bond Index Global Diversified Investment Grade (Total Return Gross) / 50% J.P. Morgan Corporate Emerging Markets Bond Index Broad Diversified Investment Grade (Total Return Gross) ผู้จัดการกองทุน J.P.Morgan Asset Management เว็บไซต์ (website) http://www.jpmorganassetmanagement.lu ค่าธรรมเนียมและค่าใช้จ่ายต่างๆ ของกองทุนหลัก* Entry charge (max) 0.00% Exit charge (max) 0.00% TER (max) 0.60% * อนึ่ง กองทุนหลักอาจมีการแก้ไขเพิ่มเติม หรือเปลี่ยนแปลงการเรียกเก็บค่าธรรมเนียมและค่าใช้จ่ายต่าง ๆ ของกองทุนได้ ทั้งนี้ หากการแก้ไขเพิ่มเติม หรือเปลี่ยนแปลงดังกล่าวส่งผลกระทบต่อการเปลี่ยนแปลงอัตราการเรียกเก็บค่าธรรมเนียมของกองทุนนี้ บริษัทจัดการจะแจ้งให้ผู้ถือหน่วยลงทุนทราบ ภายใน 60 วันก่อนการเรียกเก็บค่าธรรมเนียมในอัตราใหม่ ** ในกรณีที่กองทุนหลักมีการแก้ไขเพิ่มเติมโครงการจัดการ ซึ่งบริษัทจัดการเห็นว่าไม่มีนัยสำคัญ บริษัทจัดการขอสงวนสิทธิที่จะแก้ไขเพิ่มเติมโครงการให้สอดคล้องกับการเปลี่ยนแปลงของกองทุนหลักโดยถือว่าได้รับมติจากผู้ถือหน่วยลงทุนแล้ว และจะแจ้งให้ผู้ถือหน่วยลงทุนทราบทางเว็ปไซด์ของบริษัทจัดการโดยพลัน ความเสี่ยงในการลงทุนของกองทุนหลัก - การเมือง และ/หรือ เกณฑ์กำกับดูแล กองทุนอยู่ภายใต้กฎหมายของสหภาพยุโรป โดยเฉพาะ ข้อกำหนด UCITS (UCITS Directive) และ เป็นกองทุนในประเทศลักเซมเบิร์กที่อยู่ภายใต้ UCITS การคุ้มครองกำกับดูแลที่กำหนดโดยหน่วยงานกำกับดูแลท้องถิ่นอาจแตกต่างหรืออาจไม่นำมาใช้บังคับ มูลค่าทรัพย์สินของกองทุนอาจได้รับผลกระทบจากความไม่แน่นอน เช่น พัฒนาการทางการเมืองระหว่างประเทศ ความขัดแย้งของพลเมืองหรือสงคราม การเปลี่ยนนโยบายของรัฐบาล การเปลี่ยนแปลงด้านภาษีอากร ข้อจำกัดการลงทุนของชาวต่างชาติและข้อจำกัดในการนำเงินกลับประเทศ ความผันผวนทางการเงิน และพัฒนาการอื่นๆ ทางกฎหมายและกฎเกณฑ์ของประเทศที่ทำการเข้าลงทุน ตัวอย่างเช่น สินทรัพย์อาจถูกบังคับเอาไปโดยไม่มีการชดเชยที่เพียงพอ เหตุการณ์และเงื่อนไขที่เกี่ยวข้องในบางสภาพเศรษฐกิจหรือบางตลาดอาจทำให้ความเสี่ยงที่เกี่ยวข้องกับการลงทุนในบางประเทศหรือบางภูมิภาคซึ่งแต่เดิมในอดีตเคยเข้าใจว่ามีเสถียรภาพเมื่อเทียบเปรียบเทียบกันเปลี่ยนแปลงไปกลายเป็นมีความเสี่ยงและผันผวนมากขึ้น โดยความเสี่ยงดังกล่าวมานี้อาจเพิ่มมากขึ้นสำหรับประเทศในกลุ่มตลาดเกิดใหม่ - ความเสี่ยงด้านอัตราแลกเปลี่ยนสกุลเงิน เนื่องจากตราสารซึ่งถือครองโดยกองทุนอาจมีได้ในหลายสกุลเงินแตกต่างไปจากสกุลเงินอ้างอิงของกองทุน กองทุนจึงอาจได้รับผลกระทบในด้านที่ไม่เอื้อประโยชน์จากหลักเกณฑ์ควบคุมการแลกเปลี่ยนเงินตราหรือความผันแปรของอัตราแลกเปลี่ยน ด้วยเหตุดังกล่าวนี้ การเปลี่ยนแปลงของอัตราแลกเปลี่ยนสามารถกระทบต่อมูลค่าของพอร์ตของกองทุน และอาจกระทบต่อมูลค่าของหน่วยลงทุนของกองทุนได้ - ความเสี่ยงด้านหลักประกัน แม้ว่าอาจมีการเรียกเอาหลักประกันเพื่อบรรเทาความเสี่ยงในการผิดสัญญาของคู่สัญญา แต่ทว่าก็มีความเสี่ยงที่หลักประกันที่เรียก โดยเฉพาะอย่างยิ่งหลักประกันที่อยู่ในรูปของหลักทรัพย์ ซึ่งเมื่อมีการบังคับหลักประกัน อาจได้เงินสดมาไม่เพียงพอกับหนี้สินของคู่สัญญา กรณีเช่นนี้ อาจสืบเนื่องมาจากหลายปัจจัย ซึ่งรวมถึง ราคาที่ไม่แน่นอนของหลักประกัน ความเคลื่อนไหวของตลาดในทางที่เป็นผลร้ายต่อหลักประกัน การลดอันดับความน่าเชื่อถือของผู้ออกตราสารของหลักประกัน หรือ การขาดสภาพคล่องของตลาดมีการซื้อขายหลักประกัน ในทางกลับกัน หากกองทุนต้องการที่จะให้หลักประกันแก่คู่สัญญา ก็มีความเสี่ยงว่า มูลค่าของหลักประกันที่กองทุนวางไว้กับคู่สัญญาอาจสูงเกินกว่าเงินสดหรือการลงทุนที่กองทุนได้รับ ไม่ว่าจะเป็น กรณีที่เกิดความล่าช้าหรือความยุ่งยากในการเรียกคืน (recovering) สินทรัพย์หรือเงินสดซึ่งเป็นหลักประกันที่ได้ให้ไว้แก่คู่สัญญาอีกฝ่ายหนึ่งหรือกรณีการไถ่ถอนหลักประกันที่ได้รับไว้จากคู่สัญญาอีกฝ่ายหนึ่งได้ก็ตาม กองทุนอาจต้องเผชิญกับความยุ่งยากในการประชุมเพื่อไถ่ถอนหรือร้องขอให้ซื้อหรือในการประชุมเพื่อส่งมอบหรือซื้อตามภาระภายใต้ข้อกำหนดของสัญญาอื่นได้ เนื่องจากกองทุนอาจนำหลักประกันเงินสดที่ได้รับไว้ภายใต้ธุรกรรมการให้ยืมหลักทรัพย์มาเวียนลงทุนได้ จึงมีความเสี่ยงที่ว่ามูลค่าที่ได้รับจากผลตอบแทนของหลักประกันเงินสดที่นำไปเวียนลงทุนอาจไม่ครอบคลุมเพียงพอต่อจำนวนที่จะเรียกชำระคืนจากคู่สัญญาอีกฝ่ายหนึ่ง ในกรณีเช่นนี้ กองทุนก็จำเป็นที่จะต้องชดเชยส่วนที่ขาดไป เนื่องจากหลักประกันจะได้รับในรูปของเงินสดหรือตราสารทางการเงินจึงมีความเสี่ยงด้านภาวะตลาดเข้ามาเกี่ยวข้อง หลักประกันที่ได้รับไว้โดยกองทุนอาจได้รับการถือไว้โดยศูนย์รับฝากหลักทรัพย์ หรือผู้รับฝากทรัพย์สินที่เป็นบุคคลภายนอก ไม่ว่าจะเป็นกรณีใดที่กล่าวมา ทรัพย์สินที่อยู่ในความดูแลของผู้รับฝากทรัพย์สินดังกล่าวก็อาจมีความเสี่ยงที่จะขาดทุนจากการสินทรัพย์นั้นอยู่ในความดูแลอารักขาได้ อันเนื่องมาจากผลของเหตุการณ์บางอย่าง เช่น ความมีหนี้สินล้นพ้นตัวหรือความประมาทเลินเล่อ ของ ผู้รับฝากทรัพย์สินหรือผู้รับฝากทรัพย์สิน - ความเสี่ยงด้านคู่สัญญา ในการเข้าทำธุรกรรมซึ่งเกี่ยวข้องกับคู่สัญญาอีกฝ่ายหนึ่ง (เช่น อนุพันธ์ที่ซื้อขายนอกศูนย์ซื้อขายอนุพันธ์ (OTC Derivatives) ธุรกรรมการให้ยืมหลักทรัพย์ หรือธุรกรรมการขายหลักทรัพย์โดยมีสัญญาจะซื้อคืน (Reverse Repurchase) มีความเสี่ยงที่คู่จะไม่ปฏิบัติตามข้อตกลงที่ให้ไว้ตามพันธสัญญาไม่ว่าทั้งหมดหรือบางส่วน ในกรณีคู่สัญญาอีกฝ่ายหนึ่งล้มละลายหรือตกเป็นผู้มีหนี้สินล้นพ้นตัว กองทุนอาจประสบความล่าช้าในการยกเลิกสัญญาหรือขาดทุนอย่างมาก ซึ่งรวมถึงการลดมูลค่าลงของการลงทุนตลอดช่วงระยะเวลาที่ศูนย์รับฝากหลักทรัพย์ หาหนทางที่จะบังคับตามสิทธิของตน การไม่สามารถที่จะรับรู้รายได้จากการลงทุนได้ตลอดช่วงระยะเวลาดังกล่าว และค่าธรรมเนียมและค่าใช้จ่ายที่เกิดขึ้นจากการบังคับใช้สิทธิต่างๆ กองทุนอาจดำเนินการได้เพียงบรรลุผลสำเร็จอย่างจำกัด หรือในบางกรณีก็อาจไม่ได้รับการเยียวยาในสถานการณ์ดังกล่าวก็ได้ เพื่อบรรเทาความเสี่ยงจากการผิดนัดของคู่สัญญา คู่สัญญาในการทำธุรกรรมอาจถูกเรียกให้จัดหาหลักประกันเพื่อให้ครอบคลุมภาระหนี้สินของตนให้แก่ศูนย์รับฝากหลักทรัพย์ โดยในกรณีที่เกิดการผิดสัญญาขึ้นโดยคู่สัญญาดังกล่าว หลักประกันให้ไว้สำหรับธุรกรรมนั้นก็จะถูกยึด อย่างไรก็ดี การเรียกหลักประกันอาจไม่ครอบคลุมต่อมูลค่าความเสี่ยงของคู่สัญญาเสมอไป หากธุรกรรมกับคู่สัญญานั้นไม่ได้มีการให้หลักประกันไว้เต็มจำนวน ซึ่งความเสี่ยงของกองทุนย่อยด้านเครดิตของคู่สัญญาในสถานการณ์ดังกล่าวนี้จะสูงกว่ากรณีที่ธุรกรรมได้ทำขึ้นโดยมีการให้หลักประกันไว้เต็มจำนวน นอกจากนี้ ยังมีความเสี่ยงอื่นๆ ที่เกี่ยวข้องกับหลักประกัน ซึ่งนักลงทุนควรที่จะศึกษาข้อมูลเพิ่มเติมตามที่ได้ให้ไว้ในย่อหน้า “ความเสี่ยงด้านหลักประกัน” ข้างต้น - ความเสี่ยงด้านสภาพคล่อง กองทุนบางกองทุนอาจลงทุนในตราสารซึ่งปริมาณของธุรกรรมอาจผันแปรอย่างยิ่งยวดตามจิตวิทยาตลาด (Market Sentiment) มีความเสี่ยงจากที่ การลงทุนที่กระทำโดยกองทุนเหล่านั้นอาจกลายเป็นมีสภาพคล่องต่ำโดยสอดรับกับการพัฒนาของตลาดหรือแนวคิดทางด้านลบของนักลงทุน ในภาวะที่ตลาดผันผวนรุนแรง (Extreme Market Situations) อาจมีผู้ซื้อที่เต็มใจซื้อน้อย และไม่สามารถที่จะขายการลงทุนได้โดยทันที ณ เวลาที่ต้องการ หรือตามราคาที่ต้องการได้ และกองทุนเหล่านั้นอาจต้องยอมขายการลงทุนที่ราคาต่ำกว่า หรืออาจไม่สามารถขายการลงทุนได้เลย การซื้อขายโดยเฉพาะอย่างยิ่งหลักทรัพย์หรือตราสารอื่นๆ อาจถูกระงับหรือถูกจำกัดโดยตลาดหลักทรัพย์ที่เกี่ยวข้อง หรือองค์กรรัฐบาล หรือองค์กรกำกับดูแล ได้ และกองทุนอาจประสบผลขาดทุนได้ การที่ไม่สามารถขายหลักทรัพย์ในพอร์ตสามารถส่งผลร้ายต่อมูลค่าของกองทุนหรือเป็นอุปสรรคต่อกองทุนในการได้รับประโยชน์จากโอกาสในการลงทุนอื่นๆได้ ความเสี่ยงด้านสภาพคล่องยังรวมถึงความเสี่ยงที่กองทุนจะไม่สามารถชำระคืนเงินภายในระยะเวลาที่กำหนดได้เนื่องจากผลของสภาวะตลาดที่ไม่ปกติ คำร้องขอไถ่ถอนที่มีจำนวนมากกว่าปกติ หรือปัจจัยที่ไม่อาจควบคุมได้อื่นๆ เพื่อให้สามารถดำเนินการตามคำร้องขอไถ่ถอนได้ กองทุนเหล่านั้นอาจที่จะต้องบังคับขายการลงทุนในเวลาหรือสภาวะที่ไม่พึงประสงค์ การลงทุนในตราสารหนี้ หุ้นสามัญของบริษัทขนาดกลางและขนาดเล็ก หรือผู้ออกในกลุ่มตลาดเกิดใหม่ จะมีความเสี่ยงในระยะเวลาบางช่วง สภาพคล่องของผู้ออกตราสารบางรายหรือบางอุตสาหกรรม หรือหลักทรัพย์ทั้งหมดภายในกลุ่มการลงทุนบางกลุ่ม จะหดตัวหรือหายไปทันทีและปราศจากคำเตือนซึ่งเป็นผลมาจาก เศรษฐกิจเลวร้าย สภาวการณ์ในตลาดหรือทางการเมือง หรือแนวคิดทางด้านลบของนักลงทุนไม่ว่าจะถูกต้องหรือไม่ก็ตาม การลดอันดับตราสารหนี้อาจกระทบต่อสภาพคล่องของการลงทุนในตราสารหนี้ โดยผุ้ลงทุนอื่นในตลาด อาจพยายามที่จะขายตราสารหนี้ในเวลาเดียวกันกับกองทุนจนทำให้เกิดแรงกดดันที่ทำให้ราคาตกลงและนำไปสู่การขาดสภาพคล่อง ความสามารถและความเต็มใจของผู้จัดจำหน่ายพันธบัตรที่ “พยุงตลาด” ในตราสารหนี้อาจได้รับผลกระทบทั้งจากการเปลี่ยนแปลงหลักเกณฑ์ และการเติบโตของตลาดพันธบัตร เหล่านี้ต่างมีความเป็นไปได้ที่จะนำไปสู่การลดลงของสภาพคล่องและเพิ่มความผันผวนในตลาดตราสารหนี้ได้ - ความเสี่ยงเกี่ยวกับการซื้อขายสัญญาสวอปการผิดนัดชําระหนี้ (Credit Default Swaps หรือ CDS) ราคาของการซื้อขาย CDS อาจแตกต่างไปจากราคาของหลักทรัพย์อ้างอิงของ CDS โดยในสภาวะตลาดที่เลวร้าย ฐาน (ค่าความแตกต่างระหว่างส่วนต่างของตราสารหนี้และส่วนต่างของ CDS) อาจมีความผันผวนอย่างยิ่งยวดมากกว่าหลักทรัพย์อ้างอิงของ CDS - ความเสี่ยงทางการเมืองและเศรษฐกิจ • เสถียรภาพทางเศรษฐกิจและ/หรือการเมือง (รวมถึงความขัดแย้งของพลเมืองและสงความ) สามารถที่จะนำไปสู่การเปลี่ยนแปลงทางกฎหมาย ภาษีอากร และกฎเกณฑ์ต่างๆ หรือการเรียกกลับคืนด้านกฎหมาย/ภาษีอากร/การปฏิรูปตลาดได้ สินทรัพย์อาจถูกบังคับเอาได้โดยไม่มีการชดเชยที่เพียงพอ • ความเสี่ยงด้านการบริหารจัดการอาจเป็นผลจากการวางข้อจำกัดในการห้ามเคลื่อนไหวเงินทุนอย่างอิสระ • สถานะหนี้ภายนอกของประเทศอาจนำไปสู่การวางข้อจำกัดกะทันหันในเรื่องภาษีและการควบคุมการแลกเปลี่ยนเงินตรา • อัตราดอกเบี้ยและอัตราเงินเฟ้อที่สูง อาจหมายถึงว่า ธุรกิจมีความยากลำบากในการได้รับเงินทุนหมุนเวียน • ผู้บริหารท้องถิ่นอาจขาดประสบการณ์ในการบริหารจัดการบริษัทในสภาวะตลาดเสรี • ประเทศหนึ่งอาจพึ่งพิงอย่างมากกับส่งออกสินค้าโภคภัณฑ์หรือทรัพยากรธรรมชาติ ด้วยเหตุนี้จึงมีความอ่อนไหวต่อราคาโลกของสินค้าดังกล่าวเหล่านั้น • สถานะการณ์ทางสังคมและการเมืองที่เลวร้าย รัฐบาลอาจที่จะบังคับใช้นโยบายเรื่องการเวนคืนหรือการบังคับให้เป็นของชาติ การกำหนดโทษ หรือมาตรการอื่นใด โดยรัฐบาลและองค์กรระหว่างประเทศ - การเคลื่อนไหวด้านราคาและผลการดำเนินงาน • ปัจจัยที่กระทบต่อมูลค่าของหลักทรัพย์ในบางตลาดไม่สามารถที่จะกำหนดได้โดยง่าย • การลงทุนในหลักทรัพย์ในบางตลาดมีความเสี่ยงในระดับที่สูง และมูลค่าของการลงทุนเช่นว่านั้นอาจลดลงหรือถูกทำให้ลดลงเป็นศูนย์ได้ - ความเสี่ยงด้านอัตราแลกเปลี่ยนสกุลเงิน • การแปลงเป็นสกุลเงินต่างประเทศ หรือการโอนเงินที่ได้รับจากการขายหลักทรัพย์ในบางตลาดไม่สามารถที่จะรับประกันได้ • นักลงทุนอาจมีความเสี่ยงด้านอัตราแลกเปลี่ยนสกุลเงินเมื่อลงทุนใน หน่วยลงทุนประเภทที่ไม่มีการป้องกันความเสี่ยงในสกุลเงินอ้างอิงของนักลงทุน • การผันแปรของอัตราแลกเปลี่ยนยังอาจที่จะเกิดขึ้นได้ระหว่างวันที่ทำธุรกรรม กับวันที่ได้รับสกุลเงินมาเพื่อการชำระหนี้ตามภาระหน้าที่ ความเสี่ยงด้านการทำสัญญาและคู่สัญญา ในบางตลาดอาจไม่มีวิธีการที่ปลอดภัยในการที่จะส่งมอบการชำระเงินซึ่งจะบรรเทาความเสี่ยงด้านคู่สัญญาได้เลย จึงมีความสำคัญที่จะต้องทำการชำระเงินค่าซื้อขายหรือส่งมอบการขาย ก่อนที่จะได้รับหลักทรัพย์หรือเงินค่าซื้อขาย แล้วแต่กรณี หมายเหตุ: กรณีที่ข้อมูลความเสี่ยงของกองทุน JPMorgan Funds – Emerging Markets Investment Grade Bond Fund มีความแตกต่างหรือไม่สอดคล้องกับหนังสือชี้ชวนภาษาอังกฤษ ให้ถือเอาต้นฉบับภาษาอังกฤษเป็นหลัก ผู้ลงทุนควรศึกษาข้อมูลความเสี่ยงอย่างระมัดระวังก่อนตัดสินใจลงทุน รายละเอียดเพิ่มเติมสำหรับหน่วยลงทุนชนิดควบประกัน : ข้อมูลสิทธิประโยชน์และความคุ้มครอง ผู้รับเอาประกันของหน่วยลงทุนชนิดควบประกันในปัจจุบัน คือ บมจ. อลิอันซ์ อยุธยา ประกันชีวิต ผู้ถือหน่วยลงทุนของหน่วยลงทุนชนิดควบประกันจะได้รับความคุ้มครองประกันชีวิตและสุขภาพของบริษัทประกัน ตามที่กรมธรรม์กำหนด ดังนี้ 1. คุณสมบัติของผู้มีสิทธิเอาประกัน • เป็นบุคคลธรรมดา • เป็นผู้ถือหน่วยลงทุนที่อยู่ในทะเบียนรายชื่อผู้ถือหน่วยลงทุนชนิดควบประกันโดยถือครองหน่วยลงทุนที่มีมูลค่าเงินลงทุนคงเหลือรวมตั้งแต่ 50,000 บาท ขึ้นไป หรือจำนวนอื่นใดที่บริษัทจัดการจะเปลี่ยนแปลงในอนาคต โดยบริษัทจัดการจะพิจารณามูลค่าเงินลงทุนคงเหลือตามเลขที่บัตรประชาชนของผู้ถือหน่วยลงทุน มูลค่าเงินลงทุนคงเหลือ = มูลค่าเงินที่ผู้ถือหน่วยลงทุนซื้อ/สับเปลี่ยนเข้า – มูลค่าเงินที่ผู้ถือหน่วยลงทุนขาย/สับเปลี่ยนออก • ต้องมีอายุระหว่าง 15-65 ปีบริบูรณ์ (หรือเป็นไปตามเงื่อนไขที่บริษัทจัดการกำหนด) • เป็นบุคคลที่บริษัทประกันถือว่ามีสุขภาพสมบูรณ์แข็งแรง โดยสิทธิความคุ้มครองจะมีผลเมื่อได้รับการอนุมัติ การเอาประกันจากบริษัทประกัน ทั้งนี้ บริษัทจัดการขอสงวนสิทธิในการเปลี่ยนแปลงคุณสมบัติ และเงื่อนไขของผู้มีสิทธิเอาประกันตามความเหมาะสม โดยการดำเนินการดังกล่าวบริษัทจัดการจะคำนึงถึงประโยชน์ของกองทุนและผู้ถือหน่วยลงทุนเป็นสำคัญ โดยถือว่าได้รับความเห็นชอบจากผู้ถือหน่วยลงทุนแล้ว และจะเปิดเผยให้ผู้ลงทุนทราบล่วงหน้าอย่างทั่วถึงด้วยวิธีการที่เหมาะสมอันทำให้มั่นใจได้ว่าผู้ถือหน่วยลงทุนได้รับทราบข้อมูลดังกล่าว โดยอย่างน้อยจะเผยแพร่ข้อมูลไว้บนเว็บไซต์ของบริษัทจัดการและเว็บไซต์ของผู้สนับสนุนการขายหรือรับซื้อคืนหน่วยลงทุน (ถ้ามี) 2. ความคุ้มครอง ในกรณีที่ผู้ถือหน่วยลงทุนเป็นผู้มีสิทธิเอาประกัน ผู้ถือหน่วยลงทุนจะได้รับความคุ้มครองนับตั้งแต่วันที่เริ่มความคุ้มครอง หรือนับตั้งแต่วันที่ได้รับการอนุมัติการเอาประกันจากบริษัทประกัน 3. ผู้ถือหน่วยลงทุนจะสิ้นสุดความคุ้มครอง ในกรณีใดกรณีหนึ่ง ดังต่อไปนี้ • เมื่อกรมธรรม์สิ้นสุดผลบังคับ • เมื่อผู้ถือหน่วยลงทุนพ้นสภาพการเป็นผู้ถือหน่วยลงทุนชนิดควบประกัน • เมื่อผู้ถือหน่วยลงทุนเสียชีวิต • เมื่อผู้ถือหน่วยลงทุนมีอายุเกินกว่าอายุสูงสุดที่กำหนดไว้ข้างต้น • เมื่อผู้ถือหน่วยลงทุนมีมูลค่าเงินลงทุนคงเหลือไม่เป็นไปตามเกณฑ์ที่กำหนด • เมื่อผู้ถือหน่วยลงทุนขาดคุณสมบัติข้อใดข้อหนึ่งของคุณสมบัติของผู้มีสิทธิเอาประกันตามข้อ 1. ทั้งนี้ การสิ้นสุดความคุ้มครอง ให้เป็นไปตามเงื่อนไขตามปีกรมธรรม์หรือตามรอบระยะเวลาที่บริษัทประกันกำหนด 4. ผู้ถือหน่วยลงทุนที่มีสิทธิเอาประกันจะได้รับความคุ้มครองด้านประกันชีวิตและสุขภาพ โดยมีรายละเอียดเงื่อนไขและความคุ้มครองตามกรมธรรม์ประกันภัยกำหนด 5. ผู้ถือหน่วยลงทุนจะต้องยินยอมเปิดเผยข้อมูลส่วนบุคคล อาทิเช่น ชื่อ-นามสกุล ที่อยู่ ข้อมูลด้านสุขภาพ ของผู้ถือหน่วยลงทุน หรือข้อมูลอื่นใดที่เป็นตามที่บริษัทประกันกำหนด ทั้งนี้ หากบริษัทจัดการไม่ได้รับการเปิดเผยข้อมูลใด ๆ บริษัทจัดการขอสงวนสิทธิในการปฏิเสธการได้รับความคุ้มครองตามกรมธรรม์ประกันชีวิตและสุขภาพดังกล่าว สิทธิประโยชน์ของผู้ถือหน่วยลงทุนที่ได้รับตามกรมธรรม์ดังกล่าว บริษัทจัดการได้จัดให้เพื่อความคุ้มครองผู้ถือหน่วยลงทุนและเพื่อเป็นประโยชน์ในด้านการเสริมสร้างความมั่นคงของชีวิตและสุขภาพ โดยเบี้ยประกันที่ได้รับความคุ้มครองจะรวมอยู่ในค่าธรรมเนียมอื่น ๆ ทั้งนี้ บริษัทจัดการอาจพิจารณาสิทธิประโยชน์ด้านการประกันชีวิตและสุขภาพทุก ๆ ปี หรือระยะเวลาอื่นใดตามที่บริษัทจัดการเห็นสมควร หากบริษัทจัดการเห็นว่าสิทธิประโยชน์ด้านการประกันชีวิตและสุขภาพจะไม่เกิดประโยชน์ต่อผู้ลงทุนโดยรวม หรือมีผลกระทบต่อกองทุนรวมในอนาคต บริษัทจัดการขอสงวนสิทธิในการเปลี่ยนแปลง ปรับปรุง หรือเพิ่มเติมเงื่อนไขของสิทธิประโยชน์ความคุ้มครอง เงื่อนไขกรมธรรม์ บริษัทประกัน หรือเงื่อนไขอื่นใด ตามหลักเกณฑ์ที่กฎหมายกำหนด รวมถึงยกเลิกสิทธิประโยชน์ความคุ้มครองชีวิตและสุขภาพ หรือยกเลิกหน่วยลงทุนชนิดควบประกัน โดยถือว่าได้รับความเห็นชอบจากผู้ถือหน่วยลงทุนแล้ว และจะเปิดเผยให้ผู้ลงทุนทราบล่วงหน้าอย่างทั่วถึงด้วยวิธีการที่เหมาะสมอันทำให้มั่นใจได้ว่าผู้ถือหน่วยลงทุนได้รับทราบข้อมูลดังกล่าว โดยอย่างน้อยจะเผยแพร่ข้อมูลไว้บนเว็บไซต์ของบริษัทจัดการและเว็บไซต์ของผู้สนับสนุนการขายหรือรับซื้อคืนหน่วยลงทุน (ถ้ามี) เงื่อนไขการเริ่มรับความคุ้มครอง • การเปิดให้บริการหน่วยลงทุนชนิดควบประกันครั้งแรก หากมีผู้ถือหน่วยลงทุนที่มีคุณสมบัติได้รับสิทธิความคุ้มครองตามกรมธรรม์ไม่ถึง 50 ราย บริษัทจัดการขอสงวนสิทธิเลื่อนรอบความคุ้มครองตามกรมธรรม์ประกันชีวิตและสุขภาพ หรือปฏิเสธการให้ความคุ้มครองตามกรมธรรม์ประกันชีวิตและสุขภาพ และหากภายหลังเปิดให้บริการหน่วยลงทุนชนิดควบประกันครั้งแรก มีผู้ถือหน่วยลงทุนที่มีคุณสมบัติได้รับสิทธิความคุ้มครองตามกรมธรรม์เพิ่มขึ้นจนถึง 50 ราย ผู้ถือหน่วยลงทุนดังกล่าวก็จะได้รับสิทธิการคุ้มครองตามเงื่อนไขที่กำหนด • การเปิดให้บริการหน่วยลงทุนชนิดควบประกันครั้งแรก หากมีผู้ถือหน่วยลงทุนที่มีคุณสมบัติได้รับสิทธิความคุ้มครองตามกรมธรรม์ครบ 50 ราย และต่อมาภายหลังการเปิดให้บริการหน่วยลงทุนชนิดควบประกันครั้งแรก มีผู้ถือหน่วยลงทุนที่มีคุณสมบัติได้รับสิทธิความคุ้มครองตามกรมธรรม์ลดลงต่ำกว่า 50 ราย ผู้ถือหน่วยลงทุนเดิมยังคงได้รับสิทธิคุ้มครองตามเงื่อนไขที่กำหนด วันที่กรมธรรม์มีผลบังคับ หมายถึง ตั้งแต่วันที่ 1 ของเดือนถัดไปนับจากวันเปิดให้บริการชนิดหน่วยลงทุนควบประกันครั้งแรก (หรือวันที่ระบุไว้ในกรมธรรม์) วันที่เริ่มความคุ้มครอง หมายถึง วันที่กรมธรรม์มีผลบังคับหรือวันที่บริษัทประกันอนุมัติให้ความคุ้มครอง หรือ เปลี่ยนแปลงแผนความคุ้มครองให้กับผู้ถือหน่วยลงทุน ระยะเวลาความคุ้มครอง หมายถึง วันที่เริ่มความคุ้มครอง ถึงวันสิ้นสุดความคุ้มครอง ซึ่งจะไม่เกินวันที่กรมธรรม์ยังให้ความคุ้มครองอยู่ เงื่อนไขวันเริ่มคุ้มครอง • กรณีผู้ถือหน่วยลงทุนทำรายการซื้อภายในวันที่ 25 ก่อนเวลา 15.30 น. ของเดือนนั้น ๆ วันได้รับสิทธิคุ้มครอง คือ วันที่ 1 ของเดือนถัดจากเดือนที่ลงทุน • กรณีผู้ถือหน่วยลงทุนทำรายการซื้อภายหลังวันที่ 25 ของเดือนนั้น ๆ วันได้รับสิทธิคุ้มครอง คือ วันที่ 1 ของ 2 เดือนถัดจากเดือนที่ลงทุน บริษัทจัดการขอสงวนสิทธิในการเปลี่ยนแปลงหรือปรับปรุงวันที่เริ่มความคุ้มครอง โดยถือว่าได้รับความเห็นชอบจากผู้ถือหน่วยลงทุนแล้ว และจะเปิดเผยให้ผู้ลงทุนทราบล่วงหน้าอย่างทั่วถึงด้วยวิธีการที่เหมาะสมอันทำให้มั่นใจได้ว่าผู้ถือหน่วยลงทุนได้รับทราบข้อมูลดังกล่าว โดยอย่างน้อยจะเผยแพร่ข้อมูลไว้บนเว็บไซต์ของบริษัทจัดการและเว็บไซต์ของผู้สนับสนุนการขายหรือรับซื้อคืนหน่วยลงทุน (ถ้ามี) เว้นแต่กรณีที่เกิดจากปัจจัยที่ควบคุมไม่ได้ หรือกรณีจำเป็นและสมควร บริษัทจัดการจะแจ้งการเปลี่ยนแปลงดังกล่าวโดยทันที